Forex: Ermitteln Trends und Range-Bound Währungen Der allgemeine Forex-Markt im Allgemeinen Trends mehr als die gesamte Börse. Warum Der Aktienmarkt. Die wirklich ein Markt vieler Einzelaktien ist, unterliegt der Mikrodynamik einzelner Unternehmen. Der Devisenmarkt. Auf der anderen Seite von makroökonomischen Trends, die manchmal Jahre dauern kann, um zu spielen. Diese Trends zeigen sich am besten durch die großen Paare und die Warenblockwährungen. Hier betrachten wir diese Trends, untersuchen, wo und warum sie auftreten. Dann untersuchen wir auch, welche Arten von Paaren die besten Chancen für den gebietsbezogenen Handel bieten. (Handel 10 der beliebtesten Währungspaare auf unserem NEW Forex Trading Simulator, FXtrader.) Die Majors Es gibt nur vier wichtige Währungspaare in Forex, die es ganz einfach, dem Markt zu folgen macht. Sie sind: EURUSD - Euro US-Dollar USDJPY - US-Dollar Japanischer Yen GBPUSD - Britisches Pfund US-Dollar USDCHF - US-Dollar Schweizer Franken Es ist verständlich, warum die Vereinigten Staaten, die Europäische Union und Japan die aktivsten und liquidesten Währungen weltweit haben , Aber warum das Vereinigte Königreich Im Jahr 2005 hat Indien ein größeres BIP (3,3 Billionen vs. 1,7 Billionen für das Vereinigte Königreich), während Russlands BIP (1,4 Billionen) und Brazils GDP (1,5 Billionen) . Die Erklärung, die für einen Großteil der Forex-Markt gilt, ist Tradition. Die U. K. war die erste Volkswirtschaft der Welt, die anspruchsvolle Kapitalmärkte entwickelte, und auf einmal war es das britische Pfund, nicht der US-Dollar, der als Weltreservewährung diente. Aufgrund dieses Erbes und wegen der Londons Primat als das Zentrum der globalen Devisenhandel, ist das Pfund immer noch eine der wichtigsten Währungen der Welt. Der Schweizer Franken nimmt hingegen unter den vier Majors Platz ein, denn die Schweiz ist berühmt für die Neutralität und die Haushaltsklugheit. Zu einer Zeit war der Schweizer Franken 40 von Gold unterstützt, aber für viele Händler im Forex-Markt ist es noch als flüssiges Gold bekannt. In Zeiten des Aufruhrs oder der wirtschaftlichen Stagflation. Wandten sich Händler an den Schweizer Franken als Safe-Haven-Währung. Das größte große Paar - in der Tat das einzige liquide Finanzinstrument der Welt - ist das EUR-USD. Dieses Paar tauscht fast 1 Billionen pro Tag von notorischem Wert von Tokyo nach London nach New York 24 Stunden am Tag, fünf Tage die Woche. Die beiden Währungen repräsentieren die beiden größten Wirtschaftssubjekte der Welt: die USA mit einem jährlichen BIP von 11 Billionen und der Eurozone mit einem BIP von etwa 10,5 Billionen. Obwohl das Wirtschaftswachstum in den USA deutlich besser war als das der Eurozone (3.1 vs.1.6), erzeugt die Wirtschaft der Eurozone einen Netto-Handelsbilanzüberschuss, während die USA eine chronische Handelsbilanz aufweisen. Die überlegene Bilanzposition der Eurozone und die schiere Größe der Euro-Wirtschaft haben den Euro zu einer attraktiven alternativen Reservewährung gegenüber dem Dollar gemacht. So haben viele Zentralbanken wie Russland, Brasilien und Südkorea einige ihrer Reserven in Euro diversifiziert. Offensichtlich diese Diversifizierung hat Zeit wie viele der Ereignisse oder Verschiebungen, die den Forex-Markt beeinflusst. Deshalb ist eine der wichtigsten Attribute des erfolgreichen Trend-Trading von Forex ein längerfristiger Ausblick. Beobachtung der Bedeutung der längerfristigen Perspektive Sehen Sie die Bedeutung dieser längerfristigen Aussichten, siehe Abbildung 1 und Abbildung 2, die beide einen Drei-Einfach-Moving-Average (Drei-SMA) Filter verwenden. Abbildung 1: Chart der EURUSD-Wechselkurs vom 1. März bis 15. Mai 2005. Hinweis der jüngsten Preis-Aktion schlägt Choppiness und ein möglicher Beginn eines Abwärtstrends, wie alle drei einfachen gleitenden Durchschnitten untereinander. Abbildung 2: Chart der EURUSD-Wechselkurs von Aug 2002 bis Juni 2005. Jeder Balken entspricht einer Woche statt einem Tag (wie in Abbildung 1). Und in diesem längerfristigen Chart zeigt sich ein völlig anderes Bild: Der Aufwärtstrend bleibt intakt, wenn er nicht mehr als Ausgangspunkt für neue Höchststände ist. Die drei-SMA-Filter ist ein guter Weg, um die Stärke des Trends zu messen. Grundvoraussetzung für diesen Filter ist, dass der kurzfristige Trend (sieben Tage SMA) und der mittelfristige Trend (20 Tage SMA) und der langfristige Trend (65 Tage SMA) alle in einer Richtung ausgerichtet sind , Dann ist der Trend stark. Einige Händler können sich fragen, warum wir die 65 SMA. Die ehrliche Antwort ist, dass wir diese Idee von John Carter, einem Futures Trader und Pädagogen, abgeholt haben, da dies die Werte waren, die er benutzte. Die Bedeutung des Drei-SMA-Filters liegt jedoch nicht in den spezifischen SMA-Werten, sondern im Zusammenspiel der kurz-, mittel - und langfristigen Preisentwicklung der SMAs. So lange Sie vernünftige Proxies für jede dieser Trends verwenden, wird der Drei-SMA-Filter eine wertvolle Analyse liefern. Mit Blick auf die EURUSD aus zwei Zeitperspektiven können wir sehen, wie unterschiedlich die Trendsignale sein können. Abbildung 1 zeigt die tägliche Kursentwicklung für die Monate März, April und Mai 2005, die eine abrupte Bewegung mit einer deutlichen bärischen Bias zeigt. Abbildung 2 zeigt jedoch die wöchentlichen Daten für alle Jahre 2003, 2004 und 2005 und zeichnet ein sehr unterschiedliches Bild. Nach Abbildung 2 bleibt die EURUSD trotz starker Korrekturen in einem deutlichen Aufwärtstrend. Warren Buffett. Der berühmte Investor, der weithin bekannt ist, um langfristige Tendenzhandel zu machen, wurde stark kritisiert, um an seiner massiven langen EURUSD Position zu halten, die einige Verluste auf dem Weg erlitten hat. Durch die Betrachtung der Formation in Abbildung 2 wird es jedoch viel klarer, warum Buffet das letzte Lachen haben kann. Commodity Block-Währungen Die drei liquidesten Rohstoffwährungen in den Devisenmärkten sind USDCAD. AUDUSD und NZDUSD. Der kanadische Dollar ist liebevoll bekannt als die Loonie, der australische Dollar als der australische und der neuseeländische Dollar als die Kiwi. Diese drei Nationen sind gewaltige Exporteure von Rohstoffen und entwickeln sich oft sehr stark im Einklang mit der Nachfrage nach jedem ihrer primären Exportgüter. Zum Beispiel, nehmen Sie einen Blick auf Abbildung 3, die die Beziehung zwischen dem kanadischen Dollar und die Preise für Rohöl zeigt. Kanada ist der größte Exporteur von Öl in USA und fast 10 von Canadas GDP umfasst die Energie-Explorations-Sektor. Die USDCAD-Trades umgekehrt, so dass kanadische Dollar Stärke schafft einen Abwärtstrend in das Paar. Abbildung 3: Dieses Diagramm zeigt die Beziehung zwischen der Loonie und dem Preis des Rohöls. Die kanadische Wirtschaft ist eine sehr reiche Quelle für Ölreserven. Die Grafik zeigt, dass, wie der Preis für Öl steigt, wird es weniger teuer für eine Person, die den kanadischen Dollar zu kaufen U. S.dollars. Obwohl Australien nicht über viele Ölreserven verfügt, ist das Land eine sehr reiche Quelle von Edelmetallen und ist der zweitgrößte Exporteur von Gold in der Welt. In Abbildung 4 sehen wir die Beziehung zwischen dem australischen Dollar und dem Gold. Abbildung 4: Dieses Diagramm zeigt die Beziehung zwischen den Aussie - und Goldpreisen (in US-Dollar). Beachten Sie, wie eine Rally in Gold von Dezember 2002 bis November 2004 fiel mit einem sehr starken Aufwärtstrend in den australischen Dollar. Kreuze sind am besten für Range Im Gegensatz zu den Majors und Commodity Block Währungen, die beide Händler bieten die stärksten und längsten Trend-Möglichkeiten, bieten Währungskreuze die besten Bereich-gebundenen Trades. In Forex werden Kreuze als Währungspaare definiert, die nicht den USD als Teil der Paarung haben. Das EURCHF ist ein solches Kreuz, und es ist bekannt, dass es vielleicht das beste reihengebundene Paar für den Handel ist. Einer der Gründe ist natürlich, dass es kaum Unterschiede zwischen den Wachstumsraten der Schweiz und der Europäischen Union gibt. Beide Regionen führen Leistungsbilanzüberschüsse durch und halten sich an fiskalpolitische Maßnahmen. Eine Strategie für Bereichshändlern besteht darin, die Parameter des Bereichs für das Paar zu bestimmen, diese Parameter durch eine Mittellinie zu teilen und einfach unter dem Median zu kaufen und darüber zu verkaufen. Die Parameter des Bereichs werden durch den hohen und den niedrigen Wert bestimmt, zwischen denen die Preise über einen angegebenen Zeitraum schwanken. Zum Beispiel in EURCHF, könnten Händler für den Zeitraum von Mai 2004 bis April 2005 1.5550 als Top-und 1.5050 als der untere Bereich mit 1.5300 Median-Linie Abgrenzung der Kauf-und Verkaufszonen. (Siehe Abbildung 5 unten). Abbildung 5: Hier wird der EURCHF (von Mai 2004 bis April 2005) mit 1.5550 als oberer und 1.5050 als unterer Bereich und 1.5300 als mittlere Linie dargestellt. Eine Range-Trading-Strategie beinhaltet den Verkauf über dem Median und den Kauf unter dem Median. Denken Sie daran, Bereich Trader sind agnostisch über Richtung (mehr dazu finden Sie unter Trading Trend oder Range). Sie wollen einfach nur relativ überkaufte Bedingungen zu verkaufen und kaufen relativ überverkauft Bedingungen. Währungswährungen sind für die gebietsintensive Strategie so attraktiv, weil sie Währungspaare aus kulturell und wirtschaftlich vergleichbaren Ländern darstellen, die Ungleichgewichte zwischen diesen Währungen daher oft wieder ins Gleichgewicht zurückkehren. Es ist schwer zu ergründen, zum Beispiel, dass die Schweiz in eine Depression gehen würde, während das übrige Europa sich fröhlich ausdehnt. Die gleiche Tendenz zum Gleichgewicht. Kann jedoch nicht für Aktien ähnlicher Art gesagt werden. Es ist ganz einfach, sich vorzustellen, wie, sagen, General Motors könnte Konkurs anmelden, auch während Ford und Chrysler weiterhin Geschäfte machen. Weil Währungen makroökonomische Kräfte repräsentieren, sind sie nicht so anfällig für Risiken, die auf der Mikroebene auftreten - wie einzelne Unternehmensbestände sind. Währungen sind daher viel sicherer für den Bereich Handel. Dennoch ist das Risiko in allen Spekulationen vorhanden. Und Händler sollten nie Bereich Handel ein Paar ohne einen Stop-Loss. Eine vernünftige Strategie besteht darin, einen Anschlag bei der halben Amplitude des Gesamtbereichs zu verwenden. Im Fall der EURCHF-Reihe, die wir in 5 definiert haben, würde der Anschlag bei 250 Pips über dem Hoch und 250 unter dem Tief liegen. Mit anderen Worten, wenn dieses Paar 1.5800 oder 1.4800 erreichte, sollte der Trader ihn aus dem Handel heraus stoppen, weil die Strecke höchstwahrscheinlich gebrochen worden sein würde. Zinssätze - das letzte Stück des Puzzles Während EURCHF eine relativ enge Spanne von 500 Pips über dem in Abbildung 5 gezeigten Jahr hat, hat ein Paar wie GBP JPY eine weit größere Reichweite bei 1800 Pips, was in Abbildung 6 dargestellt ist. Zinssätze Sind der Grund Theres ein Unterschied. Die Zinsdifferenz zwischen zwei Ländern beeinflusst die Handelsspanne ihrer Währungspaare. Für den in Abbildung 5 dargestellten Zeitraum hat die Schweiz einen Zinssatz von 75 Basispunkten (bps) und die Eurozone beträgt 200 Basispunkte, was eine Differenz von nur 125 Basispunkten ergibt. Für den in Abbildung 6 dargestellten Zeitraum liegen die Zinssätze in den Vereinigten Staaten bei 475 bps, während in Japan - die durch Deflationsraten gepackt werden - 0 bps betragen, was eine satte 475 bps Differenz zwischen den beiden Ländern bedeutet. Die Faustregel in Forex ist je größer die Zinsdifferenz, desto volatiler das Paar. Abbildung 6: Dieses Diagramm zeigt den GBPJPY (von Dezember 2003 bis November 2004). Beachten Sie das Sortiment in diesem Paar ist fast 1800 pips Um weiter zu demonstrieren, die Beziehung zwischen Handelsspannen und Zinssätze, ist eine Tabelle der verschiedenen Kreuze, ihre Zinsdifferenzen und die maximale Pip Bewegung von Hoch zu Tief im Zeitraum von Mai 2004 Bis Mai 2005.Wann ist die beste Zeit des Tages zu handeln Forex Zusammenfassung: Für die meisten Devisenhändler, ist die beste Zeit des Tages zu handeln die asiatischen Handelszeiten Stunden. Europäische Währungspaare wie EURUSD zeigen die besten Ergebnisse. Wir analysierten mehr als 12 Millionen echte Trades von einem großen FX-Broker durchgeführt, und wir haben festgestellt, dass die Gewinne und Verluste der Gewerbetreibenden erheblich von der Tageszeit abweichen können. Diese Daten zeigten, dass die meisten Händler sind, was ldquoRange Händler genannt wird, rdquo und ihre Erfolge und Misserfolge sehr viel abhängig von Marktbedingungen. In der Tat, bedeutet dies Trading-Stil, dass viele von ihnen haben Probleme im Forex erfolgreich zu sein, weil sie während der falschen Uhrzeit handeln. Die meisten Forex-Händler sind erfolgreicher während der späten US, asiatischen oder frühen europäischen Handelssitzungen ndash im Wesentlichen von 14.00 bis 6.00 Uhr Eastern Time (New York), die 7.00 bis 11.00 Uhr britischen Zeit. Warum Wersquove Rekorde für Tausende von Händlern gesehen hat, und die untenstehende Grafik zeigt einen bemerkenswerten Trend aus realen Trades, die von Kunden eines großen FX-Brokers von 2009-2010 durchgeführt wurden. Die Grafik zeigt die Profitabilität von Händlern mit offenen Positionen aufgegliedert nach Stunde des Tages über die fünf beliebtesten Währungspaare. Diese Rentabilitätsstatistiken können zwar von Tag zu Tag variieren, aber die Muster sind im Laufe des Jahres eindrucksvoll stabil. Aber wie funktioniert die Tageszeit beeinflussen die durchschnittliche Traderrsquos Rentabilität Sie können sehen, dass Perioden der starken Trader-Performance mit niedrigen Volatilität Handelszeiten. Trader neigen dazu, die besten Ergebnisse während der asiatischen Handelssitzung zu sehen, und die untenstehende Grafik zeigt, dass der Euro dazu neigt, sich in diesem Zeitraum weit weniger zu bewegen. Um zu sehen, warum die Volatilität so gut mit der Performance zusammenpasst, müssen wir das Verhalten des realen Traders untersuchen. Range-Trading-Strategien können ganz einfach zusammengefasst werden mdashbuy lowsell hoch. Wenn eine Währung gefallen ist und der Handel an oder in der Nähe von signifikanten Unterstützungsniveaus, wird der Bereich Trader oft kaufen. Wenn die gleiche Währung dann höher und nahe wichtiger Widerstand handelt, verkauft dieser Händler. Dies kann funktionieren, wenn der Preis nicht brechen großen Preisniveaus und setzt den Handel innerhalb relativ engen Bereichen. Natürlich würde der gleiche Trader ziemlich schlecht, wenn der Preis deutlich über Widerstand oder unterhalb der Unterstützung gebrochen. Wie können wir vermeiden, die schlechtesten Marktbedingungen für diese besondere Art des Handels tun die Stunden, die ich Trade Matter Ja, sie eine Menge wichtig. Wir haben eine Strategie entwickelt, die Ihren ldquotypischen Traderrdquo genau modelliert. Wir simulierten in den vergangenen zehn Jahren die Strategiestrategien der EURUSD 24 Stunden am Tag. Die Ergebnisse sind nicht gut. EuroDollar RSI Range Strategie-Performance, Handel 24 Stunden Handelsregeln für die RSI-Handelsstrategie Buy Rule. Wenn die 14-Periode RSI kreuzt über 30, kaufen. Verkaufsregel. Wenn RSI kreuzt unter 70, verkaufen. Dennoch, sobald wir Faktor in der Tageszeit, werden die Dinge interessant. Wir wissen, dass der Euro neigt dazu, weniger durch bestimmte Stunden mdashletrsquos Verwendung, die zu unserem Vorteil zu bewegen und machen eine Regel, um nur während der niedrigen Volatilität Zeiten handeln. Dieses folgende Diagramm zeigt die genaue gleiche Strategie über dem exakt gleichen Zeitfenster, aber das System öffnet keine Geschäfte während der volatilsten Tageszeit, 6 AM bis 2 PM Östliche Zeit (11 AM zu 7 PM London Zeit). Der Unterschied ist dramatisch. EuroUS-Dollar-RSI-Strategie beschränkt auf Handel zwischen 2:00 und 6:00 Uhr Eastern Time Trade Regeln für die RSI Asia Range Trading-Strategie Buy Rule. Wenn die 14-Periode RSI kreuzt über 30, kaufen. Verkaufsregel. Wenn RSI kreuzt unter 70, verkaufen. Handelsfilter. Nur erlauben die Strategie, Trades nach 06:00 und vor 14:00 Eastern Time zu öffnen. Durch das Festhalten am Bereichshandel nur während der Stunden von 2pm zu 6am, würde der typische Händler hypothetisch viel erfolgreicheres in den letzten 10 Jahren als der Händler gewesen sein, der die Tageszeit ignorierte. Natürlich sind nicht alle Währungen gleich. Zum Beispiel neigt der japanische Yen mehr Volatilität während asiatischen Stunden als der Euro oder britische Pfund diese sind die Stunden des japanischen Werktages zu sehen. Wir haben den gleichen Filter simuliert wie beim EuroUS Dollar. Die schlechten Ergebnisse sprechen für sich. Wir haben festgestellt, dass die Zeitfilter für europäische Währungspaare wie EuroUS Dollar und US DollarSwiss Franc historisch gut funktionierten. Die Filter funktionieren auch recht gut für den GBPUSD. Vielleicht handeln wir diese Währungspaare im Zeitraum von 14 Uhr bis 6 Uhr. Leider funktioniert unser optimales Zeitfenster nicht gut für asiatische Währungen. Unsere Tests verschiedener Zeitfenster auf den USDJPY, AUDUSD und NZDUSD haben in den letzten 10 Jahren keine positive positive Eigenkapitalkurve erzeugt. Dies ist darauf zurückzuführen, dass diese Währungen während der Asien-Session häufiger großen Zügen unterworfen sind als die europäischen Währungen. Spielplan: Welche Strategie sollte ich handeln Europäische Währungen während der ldquoOff Hoursrdquo mit einer Reihe Handel Strategie. Unsere Daten zeigen, dass in den vergangenen zehn Jahren viele einzelne Devisenhändler erfolgreich während des ldquooff hoursrdquo von 14 Uhr bis 6 Uhr Eastern Time (von 7 Uhr bis 11 Uhr UK Time) europäische Währungspaare handhaben konnten. Viele Händler waren sehr erfolglos Handel mit diesen Währungen während der volatilen 6 Uhr bis 2 Uhr Zeit. Asien-Pazifik-Währungen können schwierig sein, um den Handel zu jeder Zeit des Tages, aufgrund der Tatsache, dass sie neigen dazu, weniger ausgeprägte Zeiträume von hoher und niedriger Volatilität haben. Modellstrategie: Range Trading mit RSI auf einem 15-Minuten-Chart Für unsere Modelle simulierten wir eine ldquotypische Traderrdquo mit einer der gängigsten und einfachsten Intraday-Trading-Strategien gibt es nach RSI auf einem 15-Minuten-Chart. Handelsregeln für die RSI Asia Range Handelsstrategie Buy Rule. Wenn die 14-Periode RSI kreuzt über 30, kaufen. Verkaufsregel. Wenn RSI kreuzt unter 70, verkaufen. Handelsfilter. Nur erlauben die Strategie, Trades nach 06:00 und vor 14:00 Eastern Time zu öffnen. Die Merkmale der erfolgreichen Händler Dieser Artikel ist ein Teil unserer Merkmale der erfolgreichen Traders-Serie. Sehen Sie sich die vorherige Tranche dieser Serie an: Das DailyFX Research-Team hat die Trading-Trends der Kunden eines großen FX-Brokers genau untersucht und dabei ihre enorme Menge an Handelsdaten genutzt. Wir haben eine enorme Zahl von Statistiken und anonymisierten Handelsaufzeichnungen durchgemacht, um eine Frage zu beantworten: ldquoWhat trennt erfolgreiche Händler von erfolglosen Tradersrdquo. Wir haben diese einzigartige Ressource verwendet, um einige der ldquobest practicesrdquo, dass erfolgreiche Händler folgen zu destillieren, wie die beste Tageszeit, angemessene Verwendung von Hebelwirkung, die besten Währungspaare und vieles mehr. DailyFX bietet Forex-Nachrichten und technische Analysen zu den Trends, die die globalen Währungsmärkte beeinflussen.
No comments:
Post a Comment